Пресс-релизы

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг финансовой надежности ООО СК «НСГ» на уровне ruA, прогноз по рейтингу стабильный.

ООО СК «НСГ» – универсальный страховщик, который относится к 3 размерному классу, согласно методологии агентства, и занимает 31-е место по объему совокупных страховых взносов за 2022 год, по данным Банка России.

Агентство отмечает сокращение объема страховой премии (на 44,4% за 1 полугодие 2023 г. по сравнению с 1 полугодием 2022 г.), вызванное переносом поставок по крупным контрактам. Страховой портфель компании характеризуется низкой диверсификацией по видам страхования. На крупнейшее направление деятельности – страхование грузов – пришлось 76,4% взносов за 1 полугодие 2023 г. Высокая концентрация бизнеса страховщика на одном клиенте, аффилированность с которым отсутствует, выделяется агентством в качестве фактора риска. За 1 полугодие 2023 г. доля крупнейшего несвязанного клиента составила чуть менее 60% страховой премии. При этом компания осуществляет продажи без участия посредников, что положительно отражается на оценке каналов распространения страховых продуктов.

Финансовые результаты страховщика характеризуются высокими показателями рентабельности продаж (46,1% за 2022 год, 115,4% за 1 полугодие 2023 г.) и собственного капитала (39,5% за 2022 год, 52,7% в годовом выражении за 1 полугодие 2023 г.) при невысокой рентабельности инвестиций (2,0% за 2022 год, 4,8% в годовом выражении за 1 полугодие 2023 г.). Показатели убыточности по портфелю в целом сохраняются на низком уровне, что положительно влияет на уровень рейтинга. По итогам 1 полугодия 2023 г. коэффициент убыточности-нетто составил 14,5%, комбинированный коэффициент убыточности-нетто – 35,3%. В то же время значение коэффициента убыточности-нетто по одному из основных видов страхования – добровольному медицинскому страхованию – превысило установленный агентством бенчмарк за 1 полугодие 2023 г. Низкая доля расходов на ведение дела (19,1% за 2022 год, 20,8% за 1 полугодие 2023 г.) соответствует позитивной оценке фактора.

Агентство высоко оценивает качество и диверсификацию активов страховщика. На 30.06.2023 коэффициент качества активов составил 0,88, а доля высоколиквидных вложений с условным рейтинговым классом (УРК) ruAA и выше составила свыше 70% в активах, очищенных от отложенных аквизиционных расходов (ОАР). На 30.06.2023 на крупнейшего контрагента, которого нельзя отнести к УРК ruAA и выше, пришлось 10,0% активов страховщика, очищенных от ОАР, на трех крупнейших – 10,4%. Также агентство позитивно оценивает низкую долю вложений в связанные структуры, которые нельзя отнести к УРК ruAA и выше (менее 1% в активах, очищенных от ОАР).

Страховщик обладает достаточным запасом капитала и высоким уровнем ликвидности. На 30.06.2023 нормативное соотношение собственных средств (капитала) и принятых обязательств составило 3,77. Коэффициенты текущей ликвидности и уточненной страховой ликвидности-нетто на 30.06.2023 составили 8,57 и 12,09 соответственно. В числе позитивных факторов отмечаются низкое отношение кредиторской задолженности и прочих обязательств к валюте баланса (3,2% на 30.06.2023), отсутствие привлеченных средств, оценочных и внебалансовых обязательств.

Агентство высоко оценивает надежность перестраховщиков: коэффициент надежности перестраховочной защиты составил 0,99 за 1 полугодие 2023 г. Крупнейшие риски компании надежно перестрахованы, максимально возможная страховая выплата-нетто по одному событию не превышает 2% от собственных средств на 30.06.2023.

Компания имеет опыт урегулирования крупных страховых случаев (крупнейшая выплата за последние 5 лет составила 8,77 млрд рублей), что отмечается в числе позитивных факторов. При этом величина собственного удержания по одной из крупных выплат превысила 15% от собственных средств, что соответствует негативной оценке фактора эффективности перестраховочной защиты.

Уровень организации системы риск-менеджмента оценивается как удовлетворительный. В компании отсутствуют коллегиальные органы и отдельное профильное подразделение, занимающиеся управлением рисками. Система управления рисками регламентируется внутренними документами - Политикой и регламентами по отдельным видам рисков.

По данным «Эксперт РА», на 30.06.2023 активы страховщика составили 11,6 млрд рублей, собственные средства – 8,5 млрд рублей, уставный капитал – 1,0 млрд рублей. По данным за 1 полугодие 2023 года компания собрала 1,9 млрд рублей страховых взносов.

Кредитный рейтинг ООО СК «НСГ» был впервые опубликован 12.12.2012. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 23.09.2022.

Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты присвоения или последнего пересмотра.

При присвоении кредитного рейтинга применялись методология присвоения рейтингов финансовой надежности страховым компаниям (вступила в силу 11.08.2023) и методология оценки внешнего влияния на кредитный рейтинг (вступила в силу 25.04.2023) https://raexpert.ru/ratings/methods/current

Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, ООО СК «НСГ», а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.

Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, ООО СК «НСГ» принимало участие в присвоении рейтинга.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало ООО СК «НСГ» дополнительных услуг.